Управление Эффективностью бизнеса - ВШЭ

Курс «Управление Эффективностью бизнеса (часть 2)»

Раздел 1 «Бюджетирование»

Контрольное задание 1(обязательное выполнение)

Задание 1

Дайте краткое описание основных требований к эффективной системе бюджетирования. Покажите на примерах, к каким возможным последствиям для компании может привести нарушение этих требований.

Задание 2

Покажите на примере конкретной компании (или сферы бизнеса), какие факторы нужно учитывать при выборе горизонта планирования и детализации (по временным периодам) системы бюджетов.

Задание 3

У менеджеров некоторых компаний есть следующее мнение: «Процесс построения системы бюджетов слишком долог и начинается за несколько месяцев до периода планирования. При этом невозможно учесть всех внешних и внутренних факторов, которые могут повлиять на деятельность компании в будущем. Уже в первый день планового периода сформированные бюджетные данные будут устаревшими. Стоит ли тогда тратить время на столь длительный процесс бюджетирования?».

Напишите краткое эссе, в котором отразите ваше мнение по этому вопросу и ответьте на вопрос, для каких целей нужна система бюджетов коммерческой компании.

Контрольное задание 2(обязательное выполнение)

Задание 1

Компания ОАО «Гамма» производит уникальный безалкогольный напиток, называемый «Кола-Найт». Он продается в форме пакетов, и потребителям необходимо добавлять к нему воду. «Кола-Найт» продается по 15 руб. за пакет. Он состоит из двух основных ингредиентов: специальный ингредиент обрабатывается и смешивается с сахаром.

Переменные издержки на пакет:

Сахар – 0.5 кг на пакет стоимостью 5 руб. за кг;

Специальный – 0.1 кг на пакет стоимостью 48 руб. за кг.

За каждый квартал постоянные издержки составляют:

заработная плата работников - 150 000 руб.,

прочие расходы - 250 000 руб.

С 1 января 2014 года ОАО «Гамма» применяет следующую складскую политику:

сырьевые материалы – 50% производственных потребностей каждого квартала должно находиться на складе в конце предыдущего квартала;

законченные товары – 25% ожидаемых продаж каждого квартала должно находиться на складе в конце предыдущего квартала.

Ожидается, что на 1 января 2014 года на складе будут находиться следующие запасы:

Сахар 16000 кг

Специальный 3000 кг

Готовая продукция 8000 пакетов

Прогноз продаж на 2 года изложены ниже.

Проданные пакеты

2013

Квартал 3 30 000

Квартал 4 45 000

2014

Квартал 1 60 000

Квартал 2 64 000

Квартал 3 30 000

Квартал 4 40 000

2015

Квартал 1 60 000

Квартал 2 65 000

ОАО «Гамма» оплачивает труд, материалы и прочие издержки в квартале, в котором издержки осуществляются. Денежные средства от продаж получаются в квартале, следующем за тем, в котором сделаны продажи. На 1 января 2014 года в балансе на банковском счету ОАО «Гамма» ожидается остаток в 200 000 руб.

Налогообложение не учитывать.

Требуется:

1.    Подготовить поквартальные бюджеты производства и закупок на 2014 г.

2.   Сформировать БДР и БДДС на 2014 г.

Задание 2

Компания «Аргус» является дилером по продажам мебели. В качестве исходной информации Вам предоставили баланс и отчет о финансовых результатах этой компании за 2016 г.

Баланс компании «Аргус» на 31.12.2016 г. (тыс. руб.)

Показатель Сумма АКТИВ

Внеоборотные активы 6 000

Оборотные активы 14 000

запасы 5 450

дебиторская задолженность 8 500

денежные средства 50

Итого Актив 20 000

ПАССИВ

Собственный капитал 4 000

Долгосрочные кредиты банков (под 14% годовых) 6 000

Кредиторская задолженность 10 000

Итого Пассив 20 000

Отчет о финансовых результатах компании «Аргус» за 2016 г. (тыс. руб.)

Показатель Сумма

Выручка 25 000

Себестоимость продаж 20 000

Валовая прибыль 5 000

Управленческие расходы 4 200

Операционная прибыль 800

Проценты к выплате 400

Прибыль до налогообложения 400

Налог на прибыль 80

Чистая прибыль 320

Известно также, что компания планирует внести следующие изменения в свою деятельность в 2017 г.:

1) увеличить объем продаж на 15% по отношению к 2016 г. при сохранении неизменным показателя рентабельности по валовой прибыли;

2) увеличить управленческие расходы на 10%;

3) купить основные средства на сумму 1500 тыс. руб.;

4) выплатить дивиденды акционерам в размере 200 тыс. руб.;

5) предполагается, что показатели оборачиваемости запасов, дебиторской и кредиторской задолженности останутся неизменными по отношению к 2016 г.;

6) ставка налога на прибыль – 20%.

Требуется:

Сформировать прогнозный баланс компании «Агрус» на 2017 г. и определить необходимую сумму дополнительного финансирования.

Контрольное задание 3(обязательное выполнение)

Задание 1

Компания HP.ltd является маленькой компанией, обслуживающей офисную технику. Для проведения технического обслуживания специалисты компании выезжают на место и выполняют стандартные действия по уходу за оборудованием, которые практически одинаковы для большинства видов офисной техники.

Компания HP.ltd планирует 300 заявок на месяц.

Стандартная схема ценообразования для одной заявки на техническое обслуживание ($)

Труд: время на дорогу – ½ часа по $8 за час 4,00

время на техническое обслуживание – 2 часа по $8 в час 16,00 20,00

Материалы: стоимость 1 пакета для обслуживания 7,50

Переменные накладные расходы: 2 часа по $2.50 за час 5,00

Постоянные накладные расходы: 2 часа по $9.75 за час 19,50 52,00

Надбавка на прибыль в 25% от издержек 13,00

Средняя взимаемая плата 65,00

Фактические результаты за сентябрь 2013 года ($)

Оборот: 360 заявок на обслуживание 22680

Издержки за месяц

Трудовые издержки: время на дорогу – 216 часов 1782

  время на техническое обслуживание – 648 часов 5346 7128

Материалы: 380 пакетов для обслуживания 2660

Переменные накладные расходы 1720

Постоянные накладные расходы 5500

Общие издержки 17 008

Прибыль   5672

Требуется:

1)    Подготовить Отчет о прибылях и убытках для HP.ltd за сентябрь 2013 года, который приводит в соответствие сметную прибыль с фактической прибылью и показывает отклонения для продаж и для каждой категории издержек.

2)   Прокомментируйте деятельность HP.ltd за сентябрь 2013 года.

Задание 2

Бюджет движения денежных средств ООО «Звезда» на апрель 2013 г. выглядит следующим образом:

Показатель Сумма, $

Операционная прибыль + амортизация (EBITDA) 160 000

Увеличение запасов - 25 000

Уменьшение дебиторской задолженности 10 000

Увеличение кредиторской задолженности 10 000

Выплата процентов по кредитам - 8 000

Капитальные расходы - 15 000

Чистый денежный поток 132 000

Денежные средства на начало месяца 30 000

Денежные средства на конец месяца 162 000

Компания продает одну стандартную единицу по цене $50 за единицу, при этом удельные переменные затраты на реализацию составляют $25. Объем продаж, предусмотренный бюджетом на данный месяц, составил 10 000 единиц. Предусмотренные бюджетом постоянные затраты составляют $130 000 за месяц, включая амортизацию в размере     $40 000.

За данный месяц были получены следующие фактические результаты ($):

Показатель Начало месяца Конец месяца

Запасы 80 000

Дебиторская задолженность 60 000 65 000

Денежные средства 30 000 133 000

Кредиторская задолженность 35 000 25 000

Выплаты процентов по факту составили $8 000, а капитальные расходы - $19 000.

Фактический объем продаж за месяц составил 11,000 единиц, при этом цена продажи единицы товара, удельные переменные затраты и ежемесячные постоянные затраты равнялись плановым. Амортизация за месяц также была равна плановой.

Требуется

Построить фактический отчет о движении денежных средств за апрель и составить отчет об отклонениях по движению денежных средств, согласовывающий плановый остаток денежных средств на конец периода, равный $162 000, с фактическим остатком денежных средств на конец периода.