Использование стратегий и финансовых инструментов в формировании инвестиционного портфеля

Диплом лета 2022 года. Оригинальность высокая.

Целью данной работы является анализ использования стратегий и финансовых инструментов в формировании портфеля ценных бумаг квалифицированного и неквалифицированного инвестора.

В работе поставлены следующие задачи:

− дать понятие и принципы формирования инвестиционного портфеля;

− рассмотреть классические и современные инструменты инвестирования;

− охарактеризовать квалифицированных и неквалифицированных инвесторов как участников рынка;

− проанализировать практику формирования инвестиционного портфеля квалифицированного инвестора на примере ПАО «Сбербанк»;

− дать анализ структуре фондового портфеля неквалифицированного инвестора на примере стратегий, предлагаемые Сбербанком;

− выявить проблемы повышения эффективности финансовых вложений инвесторов и разработать пути их решения.

Объектом изучения в данной работе являются инвестиционные портфели квалифицированных инвесторов, в качестве которых рассматривается ПАО «Сбербанк», и неквалифицированных инвесторов, в качестве которых рассматриваются клиенты ПАО «Сбербанк», которым предлагаются разновидности финансовых стратегий по формированию инвестиционного портфеля. Предметом исследования являются стратегии и финансовые инструменты при формировании портфеля ценных бумаг.

Введение 3

1 Теоретико-методологические основы формирования инвестиционных портфелей 5

1.1 Понятие, сущность и принципы формирования инвестиционных портфелей 5

1.2 Классические и современные инструменты инвестирования на рынке ценных бумаг, их характеристика 13

1.3. Квалифицированные и неквалифицированные инвесторы как участники финансового рынка 25

2 Анализ практики формирования инвестиционного портфеля (на примере ПАО «Сбербанк») 33

2.1 Анализ формирования инвестиционного портфеля квалифицированного инвестора, оценка его эффективности 33

2.2 Анализ состава фондового портфеля неквалифицированного инвестора 41

3 Проблемы повышения эффективности вложений квалифицированных и неквалифицированных инвесторов и пути их решения 52

Заключение 64

Список использованных источников 67

1. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая) от 30 ноября 1994 г. N 51-ФЗ. [Электронный ресурс] – Режим доступа: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_ LAW_5142/ (дата обращения: 25.04.2022).

2. Федеральный закон РФ от 22 апреля 1996 г. N 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг» [Электронный ресурс]. – Режим доступа: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_10148/ (дата обращения: 25.04.2022).

3. Федеральный закон РФ от 13.07.2015 г. N 223-ФЗ «О саморегулируемых организациях в сфере финансового рынка» [Электронный ресурс]. – Режим доступа: https://base.garant.ru/71129194/ (дата обращения: 19.05.2022).

4. Указание Банка России от 29.04.2015 N 3629-У «О признании лиц квалифицированными инвесторами и порядке ведения реестра лиц, признанных квалифицированными инвесторами» [Электронный ресурс]. – Режим доступа: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_180527/cd268b0476ee1900eab615ce5a1811ac4063f492/ (дата обращения: 25.04.2022).

5. Основные направления развития финансового рынка Российской Федерации на 2022 год и период 2023 и 2024 годов (разработаны Банком России) [Электронный ресурс]. – Режим доступа: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_404693/ (дата обращения: 19.05.2022).

6. Алехин, Б. И. Рынок ценных бумаг: учебник и практикум для академического бакалавриата / Б. И. Алехин. — 2-е изд., испр. и доп. — М.: Юрайт, 2019. — 497 с.

7. Аскинадзи В.М. Инвестиции: Учебник для бакалавров / В.М. Аскинадзи В.М. – М.: Юрайт, 2016. – 422. с. – ISBN: 978-5-9916-2546-1.

8. Казаков В.А., Тарасов А.В., Зубицкий А.Б. Модели формирования портфеля акций в современной теории инвестиций // Финансы и кредит. – 2016. - N 5. С. 17-20.

9. Бардовский В.П. Экономика: учебник / В. П. Бардовский, О. В. Рудакова, Е. М. Самородова. - М.: ИД «ФОРУМ»: ИНФРА-М, 2015. - 672 с.

10. Берзон Н.И. Финансы: Учебник и практикум для вузов / 2-е изд. - М: Юрайт, 2020. - 498 с. с. – ISBN: 978-5-9916-2378-1.

11. Балдин К.В. Управление инвестициями: учебник для вузов по направлению «Менеджмент» / К.В. Балдин, Е.Л. Макриденко, О.И. Швайка. - М.: Юрайт, 2016. – 185 с. – ISBN: 978-5-9916-4677-2.

12. Бутрина Ю.В., Корнилова В.Ю. Риски создания инвестиционного портфеля / Под ред. И.П. Хоминич, И.В. Пещанской. – М.: Юрайт, 2019. – 345 с. – ISBN: 978-5-534-01019-0.

13. Гордиенко И.В., Чернаков Е.А. Доходность, эффективность и риск портфеля ценных бумаг / Под ред. И.В. Гордиенко. – М.: Юрайт, 2017. – 123 с. – ISBN: 978-5-534-12895-0.

14. Гонов А.А. Инструменты рынка ценных бумаг: учебное пособие / А. А. Гонов, А. В. Луценко, М. А. Медведева. — Екатеринбург: Изд-во Урал. ун-та, 2015. — 156 с. ISBN 978-5-7996-1496-6

15. Галанов В.А. Рынок ценных бумаг : учебник / В.А. Галанов. — 2-е изд., перераб. и доп. — Москва : ИНФРА-М, 2022. — 414 с.

16. Игонина Л. Л. Инвестиции : учебник. — 2е изд., перераб. и доп./ Л. Л. Игонина. — М. : Магистр : ИнфраМ, 2018. — 752 с.

17. Ковалев В.В. Инвестиции: учебник для бакалавров / Под ред. В.В. Ковалев, В.В. Иванов, В.А. Лялин. – М.: Проспект, 2015. – 345 с. - ISBN: 978-5-534-02589-0.

18. Лукасевич И.Я. Инвестиции : учебник / И.Я. Лукасевич. — Москва : Вузовский учебник : ИНФРА-М, 2020. — 413 с.

19. Леонтьев, В. Е. Инвестиции : учебник и практикум для академического бакалавриата / В. Е. Леонтьев, В. В. Бочаров, Н. П. Радковская. — Москва : Издательство Юрайт, 2019. — 455 с.

20. Райзберг Б.А. Курс экономики : учебник / Б.А. Райзберг, Е.Б. Стародубцева ; под ред. Б.А. Райзберга. — 5-е изд., испр. — Москва : ИНФРА-М, 2022. — 686 с.

21. Рынок ценных бумаг: учебник / [В. А. Татьянников, Е. А. Разумовская, Т. В. Решетникова, Ю. В. Куваева, М. И. Львова]; М-во науки и высшего обр. Рос. Федерации, Урал. гос. экон. ун-т. – Екатеринбург: Изд-во Урал. ун-та, 2019. – 496 с.

22. Слепов В.А. Финансы : учебник. — 4е изд., перераб. и доп. / под ред. проф. В. А. Слепова. — Москва.: Магистр; ИНФРАМ - 2022. — 336 с.

23. Селищев А.С. Рынок ценных бумаг: учебник и практикум для академического бакалавриата / А.С. Селищев, Г.А. Маховикова. – 3-е изд. – 2018. – 483 c.

24. Стародубцева Е.Б. Банковское дело: учебник / Е.Б. Стародубцева – М.: ИД ФОРУМ, НИЦ ИНФРАМ, 2015. - 464 с.

25. Склярова Ю. М. Инностранные инвестиции : учебник для проведения практических занятий / авт.-сост. Ю. М. Склярова, И. Ю. Скляров, С. Ю. Шамрина ; Ставропольский гос. аграрный ун-т. – Ставрополь, 2013. – 128 с.

26. Финансовый анализ: учебник для студентов вузов, обучающихся по экономической специальностям / Т.У. Турманидзе. – 2-е изд., перераб. и доп. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2017. – 287 с.

27. Финансовая грамотность : учебник / Ю. Р. Туманян, О. А. Ищенко-Падукова, А. Н. Козлов, И. В. Мовчан, С. А. Писанка, З.В. Прокопенко ; Южный федеральный университет. -Ростов-на-Дону; Таганрог : Издательство Южного федерального университета, 2020. – 212 с.

28. Финансовые рынки и институты : учебное пособие / Е. Г. Князева, Е. А. Разумовская, М. И. Львова, Н. Н. Мокеева, О. В. Толмачева ; под общ. ред. О. В. Толмачевой. — 2-е изд., стер. — Москва : ФЛИНТА : Изд-во Урал. ун-та, 2022. — 96 с.

29. Шарп У. Ф. Инвестиции: учебник для использования в учебном процессе студентами вузов, обучающихся по экономическим специальностям / Под ред. Д. Александер, Д. В. Бэйли. – М.: ИНФРА-М, 2016. – 1040 с.

30. Зыбин А.А. Понятие, типы и цели формирования инвестиционного портфеля // Концепт. – 2016. – №1. – С. 121-125.

31. Мезенина А.С. Инвестиционные стратегии инвесторов на фондовом рынке // Молодой ученый. – 2017. – N 15. – С. 429-431.

32. Полтеева Т.В. Оценка эффективности управления инвестиционным портфелем» // Карельский научный журнал. - 2016. - Т. 5. - N 4 (17). - С. 195-198.

33. Печенова Е.А. Оценка эффективности управления инвестиционным портфелем // Московский экономический журнал. – 2019. – N6. – С. 29.

34. Сахибгареева А.М. Этапы оперативного управления инвестиционным портфелем // Экономика и социум. - 2016. - N 12-2 (31). - С. 959-962.

35. БКС Экспресс. – Текст : электронный. – URL: https://bcs-express.ru/ (дата обращения 04.05.2022).

36. Защита розничных инвесторов // Вестник НАУФОР. – N 4 апрель 2021. – Текст : электронный. – URL: https://naufor.ru/tree.asp?n=21480 (дата обращения 20.05.2022).

37. Риск как он есть // Вестник НАУФОР. – N 5-6 май-июнь 2021. – Текст : электронный. – URL: https://naufor.ru/tree.asp?n=21759 (дата обращения 20.05.2022).

38. Длинная стратегия лучше // Вестник НАУФОР. – N 7-8 июль-август 2021. – Текст : электронный. – URL: https://naufor.ru/tree.asp?n=22075 (дата обращения 20.05.2022).

39. Газпромбанк Инвестиции. – Текст : электронный. – URL: https://gazprombank.investments/blog/questions/insured-account/ (дата обращения 02.05.2022).

40. Инвестиционный портфель. Доходность и риск инвестиционного портфеля // SMART-LAB. – Текст : электронный. – URL: https://smart-lab.ru/ blog/188532.php. (дата обращения: 04.05.2022).

41. Московская биржа. http://www.moex.com/ru/ (дата обращения 18.04.2022)

42. РБЦ. – Текст : электронный. – URL: https://www.rbc.ru/finances/03/03/2015/54f52ccf9a79474c50e97f65

43. Тинькофф журнал. – Текст : электронный. – URL: https://journal.tinkoff.ru/ask/in-street-name/ (дата обращения 08.04.2022).

44. Финам. – Текст : электронный. – URL: https://www.finam.ru/analysis/newsitem/neudobnye-voprosy-o-straxovanii-na-fondovom-rynke-20211201-190000/ (дата обращения 10.05.2022).

45. Центральный Банк РФ. – Текст : электронный. – URL: http://www.cbr.ru/ (дата обращения 04.05.2022).

46. Smfanton. – Текст : электронный. – URL: https://smfanton.ru/fondovaya-birzha/sipc.html (дата обращения 19.05.2022).

47. SIPC. – Текст : электронный. – URL:https://www.sipc.org/about-sipc/the-sipc-fund (дата обращения 20.05.2022).

48. Sberbank. – Текст : электронный. – URL: https://2019.report-sberbank.ru/ (дата обращения 19.11.2021).

49. Sberbank. – Текст : электронный. – URL: https://sberbank.ru/ru/person (дата обращения 19.11.2021).

50. Sberbank. – Текст : электронный. – URL: https://www.sberbank.ru/ru/person/investments/portfel (дата обращения 20.04.2022).

51. Kretzerfirm – Текст : электронный. – URL: https://kretzerfirm.com/insider-trading-penalties-punishment-jail-time-for-illegal-insider-trading/