Ссудное и арендное финансирование организаций АО "Казанский Гипронииавиапром"
Рынок лизинговых услуг в России весьма молод и не освоен.
Долголетний опыт использования лизингового механизма в
предпринимательской деятельности многих стран мира позволяет сделать
вывод о его эффективности. Исходя из этого и существующего положения в
России в переходный период к рыночным отношениям, со всеми его
проблемами и трудностями, необходимо отметить позитивность лизингового
механизма.
Принимая указанные выше факты во внимание, можно сказать, что
актуальность ссудного и арендного финансирования организации является
очевидной.
Целью настоящей работы является исследование теоретической и
практической стороны кредита и лизинга, провести сравнительный анализ
выявить преимущества и недостатки источников финансирования. Таким
образом, из формулировки цели исследования вытекают основные направления
исследования:
изучение теоретических аспектов ссудного и арендного
финансирования организации;
сравнение кредита и лизинга на примере конкретного предприятия,
выявление преимуществ, недостатков и способов оптимизации процессов;
изучение методики расчета лизинговых платежей, а также
сравнительная оценка эффективности использования финансового лизинга и
банковского кредита на примере.
Объектом практической части исследования было выбрано
производственное предприятие – Акционерное общество «Казанский
Гипронииавиапром». Предметом исследования являются анализ ссудного и
арендного финансирования в организации.
АО «Казанский Гипронииавиапром» – комплексный проектный институт,
осуществляющий проектирование предприятий авиационной и других отраслей
промышленности, объектов жилищного и гражданского назначения, разработку
проектов реставрации и реконструкции памятников истории и культуры,
инженерные изыскания, авторский надзор за строительством, выполнение
функций технического заказчика и генерального подрядчика, поставку
технологического оборудования.
Более чем за 70 лет своей деятельности институт внес весомый вклад в
модернизацию технической и технологической базы предприятий авиационной
промышленности и оборонно-промышленного комплекса России. Акционерное
общество «Казанский Гипронииавиапром» занимался совершенствованием
технологических процессов и улучшение условий труда на предприятиях
различных отраслей промышленности, создание условий для инновационной
деятельности в Республике Татарстан, сохранение и восстановление
самобытного архитектурного облика города Казани, развитие гражданского и
жилищного строительства в Республике Татарстан и других регионах России.
Структура работы включает введение, три главы, заключение, список
использованной литературы и приложения.
В первой главе бакалаврской работы рассмотрены экономическая
сущность, классификация и порядок формирования и использования ссудного и
арендного финансирования, а так же были выявление преимущества и
недостатки источников финансирования.
Во второй главе выпускной квалификационной работы были проведены
расчеты лизинговых платежей, а также сравнительная оценка эффективности
использования финансового лизинга и банковского кредита на примере
хозяйственной деятельности АО «Казанский Гипронииавиапром».
В третьей главе представлен зарубежный опыт ссудного и арендного
финансирования, а так же даны рекомендации по повышению эффективности
использования источников финансирования.
ВВЕДЕНИЕ 3
1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ ССУДНОГО И АРЕНДНОГО
ФИНАНСИРОВАНИЯ 7
1.1. Экономическая сущность ссудного финансирования
1.2. Экономическая сущность арендного финансирования 15
1.3. Сравнительная оценка эффективности применения ссудного и
арендного финансирования 24
2. АНАЛИЗ ЭФФЕКТИВНОСТИ ИСПОЛЬЗОВАНИЯ ИСТОЧНИКОВ
ФИНАНСИРОВАНИЯ 30
2.1. Характеристика АО «Казанский Гипронииавиапром»
2.2. Анализ финансового положения предприятия 33
2.3. Сравнительный анализ расходов на приобретение транспортного
средства в лизинг и в кредит 42
3. СОВЕРШЕНСТВОВАНИЕ ПРАКТИКИ ФИНАНСОВОГО
УПРАВЛЕНИЯ
3.1. Зарубежный опыт ссудного и арендного финансирования 51
3.2. Рекомендации по повышению эффективности использования
ссудного и арендного финансирования 63
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 69
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ 73
1. Гражданский кодекс Российской Федерации [Электронный
ресурс] // Справочно-правовая система «КонсультантПлюс». – Последнее
обновление 28.04.2017.
2. Налоговый кодекс Российской Федерации [Электронный ресурс] //
Справочно-правовая система «КонсультантПлюс». – Последнее обновление
28.04.2017.
3. О финансовой аренде (лизинге): Федеральный закон от 29.10.1998
г., № 164-ФЗ (ред. от 31.12.2014). // Справочно-правовая система
«КонсультантПлюс». Версия Проф. - Последнее обновление 25.10.2015г.
4. О рынке ценных бумаг [Электронный ресурс]: Федеральный закон
от 22.04.1996 г., № 39-ФЗ (ред. от 03.07.2016 г.) // Справочно-правовая система
«КонсультантПлюс». – Последнее обновление 28.04.2017.
5. О бухгалтерском учете [Электронный ресурс]: Федеральный закон
от 06.12.2011 г., № 402-ФЗ (ред. от 23.05.2016 г.) // Справочно-правовая система
«КонсультантПлюс». – Последнее обновление 28.04.2017.
6. О присоединении Российской Федерации к Конвенции УНИДРУА о
международном финансовом лизинге [Электронный ресурс]: Федеральный
закон от от 08.02.1998г. № 16 - ФЗ // Справочно-правовая система
«КонсультантПлюс». – Последнее обновление 10.02.201998г.
7. Конвенция о межгосударственном лизинге (Москва, 25 ноября 1998
г.) // СПС Гарант. – Версия от 20.03.2017
8. Об утверждение Положения по бухгалтерскому учету «Учет
основных средств» (ПБУ 6/01) [Электронный ресурс]: приказ Минфина России
от 24.12.2010г.// Справочно-правовая система «КонсультантПлюс». –
Последнее обновление 25.12.2010г.
9. Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Доходы
организации» (ПБУ 9/99) [Электронный ресурс]: приказ Минфина России от
06.05.1999 г., № 32н (ред. от 06.04.2015 г.) // Справочно-правовая система
«КонсультантПлюс». – Последнее обновление 28.04.2017.
10. Об утверждение Положения по бухгалтерскому учету «Расходы
организации»( ПБУ 10/99) [Электронный ресурс]: приказ Минфина России от
06.05.1999 г.,// Справочно-правовая система «КонсультантПлюс». – Последнее
обновление 06.04.2015г.
11. Концептуальные основы финансовой отчетности [Электронный
ресурс]: опуб-ликованы Минфином России 09.02.2016 г. // Справочно-правовая
система «КонсультантПлюс». – Последнее обновление 28.04.2017.
12. Письмо Министерства Финансов Российской Федерации от
6.10.1997 г., №05-03-04: Кредитный договор от 28.12.1995 г., №11-КЗ -
Информ.-правов. система «КонсультантПлюс». Версия от 01.07.2015.
13. Бокова И.В. Финансы и кредит: Краткий курс лекций. Оренбург:
ГОУ ОГУ, 2014 г. – 185 с
14. Вахитов Д.Р., Тазиев, И.В., Тимирясов, В.Г. Лизинг: зарубежный
опыт и российская практика. – Казань: издательство «Таглимат» Института
экономики, управления и права, 2014. – 92 с
15. Крамаренко Г. А. Финансовый менеджмент: учебник / Г. А.
Крамаренко, А. Е. Черная. - 2-е изд. - М.: Центр учеб. литературы, 2014. - 520 с.
16. Лаврушина О.И. Деньги. Кредит. Банки: учебник / Под ред. О. И.
Лаврушина, М.: Финансы и статистика, 2013.- 534 с.
17. Лысенко Д.В. Бухгалтерский управленческий учёт: учебник/ Под
ред. Д.В. Лысенко. – М.: ИНФРА-М, 2016 г. – 477 с.
18. Садыков В., Овчинникова О. Банковская система развитых стран:
история, современность, перспективы.: учебник/ М.: Изд. группа «Прогресс»,
20015. - 276 с.
19. Тихомиров Е.Ф. Финансовый менеджмент: Управление финансами
предприятия/ учебник: Издательский центр «Академия», 2006.
20. Торошин А.Н., Марузина Т.Ю. Фомкина В.И. Финансы и кредит:
учебник. – М.: ИНФРА – М, 2015. – 408 с.
21. Газман В. Д. Ценообразование лизинга : учеб. пособие / В. Д.
Газман. – М. : ГУ ВШЭ , 2013. – 543 с.
22. Анализ финансовой отчетности: учебное пособие / Под редакцией
О.В. Ефи-мовой, М.В. Мельник - 2-е изд., испр. и доп. - М.: Омега-Л, 2006.
23. Ковалев В.В. Финансовый менеджмент: теория и практика: учеб.
пособие. М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2013. -1024 с.
24. Подъяблонская Л.М. Финансы : учеб. пособие / Л.М.
Подъяблонская - Москва: ЮНИТИ, 2015. - 374 с.
25. Просветов Г.И. Лизинг. Задачи и решения. Учебно-практическое
пособие // Издательство: Альфа-Пресс, 2014 г.
26. Сергеев И.В., Веретенников И.И., Яровский В.В. Финансирование
инвестиций: учеб. пособие / 2013 год.
27. Черенцов С.А. Финансы, денежное обращение и кредит: учебное
пособие. – М.: Магистр: ИНФРА-М, 2015 – 528 с.
28. Статья Стушкин А.Г. Источники финансирования хозяйственной
деятельности предприятия / А.Г. Стушкин // Современные вызовы и реалии
экономического развития России. 2016г. 193–195 с.
29. Статья Танрывердиева Г.К. К вопросу о структуре капитала
акционерного общества в системе финансового менеджмента / Г.К.
Танрывердиева // Финансовая аналитика: проблемы и решения. – 2014г. 31–32
с.
30. Журнал «Советники юриста» [Электронный ресурс]: Канцер Ю. А.
Лизинг и кредит: преимущества в использовании // Режим доступа:
http://www.s-yu.ru/articles/2012/3/5723.html
31. Журнал «Научная статья» [Электронный ресурс]: Савинова О. В.
Основные источники финансирования инновационной деятельности в
Российской Федерации / О. В. Савинова, Д. А. Мухина //Экономика
образования, 2014. - 62-72 с.
