«Финансовое состояние компании: краткосрочные и долгосрочные аспекты (на примере АО «Кермет»)»

Анализ финансового состояния предприятия является основным инструментом для оценки финансового положения в краткосрочном и долгосрочном аспектах и позволяет дать оценку финансового состояния АО Кермет.

Объектом исследования выпускной квалификационной работы выступает АО «Кермет».

Предметом исследования – его финансовое состояние.

Целью выпускной квалификационной работы является оценка финансового состояния исследуемой организации в долгосрочном и краткосрочном аспектах.

Исходя из цели можно сформировать задачи:

– обобщить теоретические аспекты управления финансовым состоянием предприятия;

– рассмотреть методы оценки финансового состояния предприятия и особенности авторских методик анализа финансового состояния.

– проанализировать развитие отрасли электронной промышленности;

– проанализировать финансовое состояние АО «Кермет»;

– оценить финансовую устойчивость ликвидность платежеспособность, рентабельность и деловую активность предприятия;

– разработать пути улучшения финансового состояния АО «Кермет».

Теоретической основой исследования послужили научные труды преимущественно отечественных ученых по проблемам управления финансово-хозяйственной деятельностью предприятий и организаций.

Методологической основой является системный подход к анализу и обобщению теоретических положений экономической науки. В работе использовались, как общенаучные методы исследования, так и методы экономического анализа, что позволяет обеспечить репрезентативность результатов, доказывает аргументированность и достоверность выводов и предложений.

Информационную базу исследования составили отчетные финансовые и статистические документы, отражающие деятельность предприятия–объекта исследования за 2018-2020 гг.

Результаты, полученные в ходе написания выпускной квалификационной работы, могут быть использованы в текущей деятельности организации с целью улучшению финансового состояния.

Выпускная квалификационная работа содержит введение, три главы, заключение, список используемых источников и приложения.

 Во введении дано обоснование темы изучения, раскрыта ее актуальность, определены цель, объект, предмет и задачи исследования, а также информационная база.

В первой главе рассматриваются общие проблемы сущности финансового состояния, основные направления его оценки и анализа и информационное обеспечение изучения финансового состояния.

Во второй главе выпускной квалификационной работы мы проанализируем финансовое состояние АО «Кермет». Сначала дадим финансово-экономическую характеристику предприятия, затем проанализируем финансовое состояние и проведем анализ финансовой устойчивости, ликвидности, платежеспособности, рентабельности и деловой активности нашего предприятия.

В третьей главе будут предложены пути улучшения финансового состояния предприятия. Построим прогноз финансовых результатов дадим рекомендации по улучшению финансового состояния АО «Кермет» на ближайшую перспективу.

В заключении сформулированы основные выводы по результатам исследования.

 Список источников дает перечень использованной в работе источников и авторов. 

СОДЕРЖАНИЕ

ВВЕДЕНИЕ….………………………………………………………………. 3

Глава1. Теоретические аспекты управления финансовым состоянием предприятия……………………………8

1.1. Сущность и значение управления финансовым состоянием предприятия ………………………………………………8

1.2. Методы оценки финансового состояния предприятия ……………….. 15

1.3. Особенности авторских методик анализа финансового состояния…... 32

Глава 2. Анализ финансового состояния компании на примере АО «Кермет»……………………38

2.1.Анализ развития отрасли электронной промышленности………. 38

2.2. Организационно-экономическая характеристика предприятия…… 41

2.3.Оценка финансовой устойчивости, ликвидности и платежеспособности предприятия………………58

2.4 Оценка рентабельности и деловой активности предприятия………….. 69

Глава 3.Пути улучшения финансового состояния АО «Кермет» в целях обеспечения стабильного развития в краткосрочном и долгосрочном аспектах………………………………………………………………………..79

3.1. Направления по улучшению финансового состояния в краткосрочном аспекте………………………79

3.2. Моделирование инвестиционных вложений предприятия в долгосрочном аспекте………………………… 94

ЗАКЛЮЧЕНИЕ…………………………………………… 101

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ………………………... 104

ПРИЛОЖЕНИЯ……………………………………………………………… 111

1.                Гражданский кодекс Российской Федерации (часть первая) от 30.11.1994 № 51-ФЗ (ред. от 29.12.2017) // Справочно-правовая система «Консультант Плюс».

2.                Федеральный закон «Об акционерных обществах» от 26.12.1995 № 208-ФЗ (ред. от 02.07.2021).

3.                Федеральный закон «О бухгалтерском учете» от 06.12.2011 № 402-ФЗ (ред. от 31.12.2017).

4.                Приказ Минфина РФ от 06.05.1999 № 32н (ред. от 06.04.2015) «Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Доходы организации» (ПБУ 9/99)» // Справочно-правовая система «Консультант Плюс».

5.                Приказ Минфина РФ от 06.05.1999 г. № 33н (ред. от 06.04.2015) «Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Расходы организации» (ПБУ 10/99)» // Справочно-правовая система «Консультант Плюс».

6.                Приказ Минфина РФ от 06.07.1999 № 43н (ред. от 08.11.2010) «Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации» (ПБУ 4/99)» // Справочно-правовая система «Консультант Плюс».

7.                Абдукаримов И. Т. Финансово-экономический анализ хозяйственной деятельности коммерческих организаций (анализ деловой активности) : учеб. пособие / И.Т. Абдукаримов, М.В. Беспалов. – Москва : ИНФРА-М, 2019. – 320 с.

8.                Авдеева В.И. Финансовый менеджмент: учебник.В.И.Авдеева, О.И.Костина, Н.Н Губернатрова –М.: КНОРУС, 2018.–384 с.

9.                Азиева З.И. Отечественный и зарубежный опыт методического обеспечения анализа финансового состояния/З.И.Азиева, Е.А.Емец, А.Ю. Король // Вестник Академии знаний. 2020.– №5 (40).– С. 20-26

10.           Адаменко А.А. Оценка статей актива и пассива бухгалтерского баланса коммерческой организации/ А.А.Адаменко, М.А.Столярова, Т.Г. Кришталь // ЕГИ.–2021.– №4 (36)– С. 283-286

11.           Афаньева У.В.Модель комплексной оценки финансового состояния предприятия/У.В.Афаньева, Д.В.Киреева, А.Г.Блем // Программно-техническое обеспечение автоматизированных систем.– 2019.– № 2.– С. 78-81.

12.           Бариев И.М. Разработка рекомендаций по улучшению финансового состояния предприятия / И.М. Бариев, А.В. Гумеров // Наука и бизнес: пути развития. – Тамбов. - 2020. - №4 (106). - С. 100-103.

13.           Бариленко В. И. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учебник и практикум/В. И.Бариленко.–М.: Юрайт, 2019.– 455 с.

14.           Бариленко В.И. Комплексный анализ хозяйственной деятельности: учебник и практикум для академического бакалавриата/В. И.Бариленко.– М.: Издательство Юрайт, 2019.– 455 с.

15.           Берзон Н.И. Финансовый менеджмент: учебник /Н.И. Берзон. – М.:Academia, 2019. ‐ 271 c.

16.           Бережная Е.В. Управление финансовой деятельностью предприятий (организаций): Учебное пособие / Е.В. Бережная, В.И. Бережной, О.Б. Бигдай. – М.: Инфра-М, 2020. – 336 с.

17.           Бурмистрова Л.М. Финансы организаций (предприятий) : Учебное пособие / Л. М. Бурмистрова, 2-е изд. – М.: НИЦ ИНФРА-М, 2019. – 240 с.

18.           Быкова Н. Н. Сущность понятия финансового состояния предприятия в трактовке разных авторов / Н.Н. Быкова // Молодой ученый. — 2016. — №29. — С. 369-372.

19.           Вахрушина М.А. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности: учебное пособие.– М.: Вузовский учебник, 2017. – 420 с.

20.           Власова Н.С. Финансовый риск и его значимость в оценке финансового состояния организаций/Н.С.Власова, З.И.Азиева  // Вестник Академии знаний.–2020. №5 (40)– С.189-191

21.           Володин А.А. Управление финансами. Финансы предприятия: учебник/ под ред. А.А. Володина.–3 изд.– М.: ИНФРА-М, 2019.– 364 с.

22.           Герасимова В.Д. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности промышленного предприятия: учебное пособие / В.Д. Герасимова. – Москва: КноРус.–2017. – 356 с.

23.           Гиляровская Л. Т. Анализ и оценка финансовой устойчивости коммерческих организаций: учебное пособие для студентов вузов, обучающихся по специальностям 080109 «Бухгалтерский учет, анализ и аудит», «Финансы и кредит» / Л. Т. Гиляровская. – Москва : ЮНИТИДАНА.– 2018. – С. 12.

24.           Григорьева Т.И. Финансовый анализ для менеджеров: оценка, прогноз: учебник для вузов.– М.: Издательство Юрайт, 2020. –486 с.

25.           Губина О. В. Анализ финансово-хозяйственной деятельности: учебник / О. В. Губина, В. Е. Губин. – 2-е изд., перераб. и доп. – Москва : ФОРУМ : ИНФРА-М, 2021. – 335 с.

26.                        Дикарева И.А. Анализ динамики изменения инвестиционного капитала: депозитный вклад или фондовый рынок Российской Федерации?/ И.А. Дикарева, С.С. Чакрян, Д.О. Аджиев // Вестник Академии знаний.- 2021.- №2 (43).-C/ 374-.378

27.           Дмитриева И.М. Бухгалтерский учет и анализ: учебник для вузов.– М.: Издательство Юрайт, 2020.– 358 с.

28.           Доронина Ф. Х. Показатели оценки финансового состояния организации и их взаимосвязь/Ф.Х. Доронина // Символ науки.– 2017. –№2. –С.48-49

29.           Егорова Е.И. Оценка и анализ финансового состояния предприятия / Е.И. Егорова, С.В. Гаврилова // Достижения вузовской науки. – 2017. – №9. – С.180-184.

30.           Ендовицкий ДА. Финансовый анализ : учебник / Д.А. Ендовицкий, Н.П. Любушин, Н.Э. Бабичева. — 3-е изд., перераб. — Москва : КНОРУС, 2018. — 300 с. — (Бакалавриат и магистратура).

31.           Евстафьева И.Ю. Финансовый анализ: учебник и практикум для вузов.– М.: Издательство Юрайт, 2020.– 337 с.

32.           Жилкина А.Н. Финансовый анализ: учебник и практикум для вузов.– М.: Издательство Юрайт, 2020.– 285 с.

33.           Журавлева В.Н. Актуальные вопросы и современный опыт анализа финансового состояния организации: монография/В.Н. Журавлева А.Н.Болтенков, А.В. Шипицын//БелУКЭП, 2017. –144 с. 

34.           Ивашковская И.В. Моделирование стоимости компании. Стратегическая ответственность советов директоров: монография / И.В. Ивашковская. – М.: ИНФРА-М, 2017. – 430 с.

35.           Илышева Н. Н. Анализ в управлении финансовым состоянием коммерческой организации : монография / Н. Н. Илышева, С. И. Крылов. – 2-е изд., с изм. – Москва : Финансы и Статистика, 2021. – 244 с.

36.           Казакова Н. А. Финансовый анализ в 2 ч. Часть 1 : учебник и практикум для вузов / Н. А. Казакова. – 2-е изд., перераб. и доп. – Москва : Издательство Юрайт, 2021. – 297 с. 

37.           Казакова Н. А. Финансовый анализ в 2 ч. Часть 2 : учебник и практикум для вузов / Н. А. Казакова. – 2-е изд., перераб. и доп. – Москва : Издательство Юрайт, 2021. – 209 с.

38.           Карпович А. Г., Манжинский С. А. Методы управления дебиторской      задолженностью как инструменты риск-менеджмента/А. Г.Карпович, С. А. Манжинский // Труды БГТУ. Серия 5: Экономика и управление. 2017. № 1(196).

39.           Кахаков В.С. Особенности оценки финансового состояния предприятия в современных условиях/В.С.Кахаков  // Теоретические и практические аспекты развития современной науки.– 2019.– № 1.– С. 159-165.

40.           Ковалева А.Д. Особенности авторских методик анализа финансового состояния организации/А.Д.Ковалева  // Научные исследования и инновации.– 2021.– №4.– С. 128-132

41.           Коробова В.Ф. Анализ деловой активности как составляющей финансово-экономической безопасности предприятия/В.Ф. Коробова // Генезис экономических и социальных проблем субъектов рыночного хозяйства в России– 2019.– № 13. –С. 46-50.

42.           Красникова Н.В. Теоретические аспекты анализа финансовой устойчивости организации / Н.В. Красникова // Научно-методический журнал «Концепт». — 2019. — С. 167-169.

43.           Кузьмина Е.Е. Комплексный анализ хозяйственной деятельности. В 2 ч. Часть 1: учебник и практикум для вузов.– М.: Издательство Юрайт, 2020. –225 с.

44.           Масленкова О.Ф. Оценка стоимости предприятия (бизнеса): учебное пособие / О.Ф. Масленкова. – Москва: КноРус, 2017. – 287 с.

45.           Медынский В.Г. Инновационный менеджмент: учебник / В.Г. Медынский. - М.: ИНФРА-М, 2017. - 295 с. - (Высшее образование: Бакалавриат).

46.           Мельник М.В. Теория экономического анализа: учебник для вузов. –М.: Издательство Юрайт, 2020. –261 с.

47.           Миронова С. А. Факторы, влияющие на финансовую устойчивость предприятия / С. А. Миронова. – Текст : непосредственный // Молодой ученый. – 2018. – № 37. – С. 118–121.

48.           Морозко Н.И., Диденко В.Ю.. Финансовый менеджмент в малом бизнесе: учебник / Н.И. Морозко, В.Ю. Диденко. М.: ИНФРА-М, 2017. – 347 с.

49.           Назарова О. В. Взаимосвязь между управлением дебиторской и кредиторской задолженностью и формированием денежного потока организации / О. В. Назарова, В. А. Ткаченко // Modern Science. – 2021. – № 5-3. – С. 108-112.

50.           Найденова Р.И. Финансовый менеджмент: учебное пособие / Р.И. Найденова, А.Ф. Виноходова, А.И. Найденов. - Москва: КноРус, 2017. - 208 с.

51.           Пшеничникова О.В. Диагностика финансовой устойчивости в контексте повышения уровня финансового состояния организации/О.В.Пшеничникова, А.В. Халина // Политика, экономика и инновации.– 2018.– №4 (21). –C.3-9

52.           Румянцева Е.Е. Экономический анализ: учебник и практикум для вузов. –М.: Издательство Юрайт, 2019.– 381 с.

53.           Савицкая Г. В. Анализ показателей финансовой устойчивости предприятия: учебное пособие. –М.: ИНФРА-М, 2018.– 219 с.

54.           Стародубцева А.А. Поиск оптимальной трактовки понятия финансовой устойчивости предприятия / А.А. Стародубцева // Синергия наук. — 2018. — № 26. − С. 128-141.

55.           Тесленко А.А. Использование запасов и финансовое состояние организации / А.А. Тесленко, А.Х. Гучетль, Т.А. Нормова // Исследование инновационного потенциала общества и формирование направлений его стратегического развития. Сборник научных статей 9-й Всероссийской научно-практической конференции с международным участием. В 3-х томах. Ответственный редактор А.А. Горохов. - 2019. - С. 261-263.

56.           Титова О.В. Теоретические подходы к определению финансовой устойчивости организации/О.В.Титова, А.С.Загорская  // Научные междисциплинарные исследования. –2021.– №1. –С.143-148

57.           Толмачева И. В. Теоретические основы финансовой стабилизации деятельности предприятия / И. В. Толмачева, О. В. Китикарь. – Текст : непосредственный // Молодой ученый. – 2017. – № 1. – С. 273–276.

58.           Толпегина О.А. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности в 2 ч. Часть 1: учебник и практикум для вузов.– М.: Издательство Юрайт, 2020.– 364 с.

59.           Хорольская Т.Е. Значимость анализа финансового состояния организации по данным финансовой отчетности/Т.Е.Хорольская, Д.В.Петров, А.А.Даниленко  // Деловой вестник предпринимателя.– 2021. –№1 (3).

60.           Храпоненко И.Р. Оценка финансового состояния предприятия / И.Р. Храпоненко // Синергия наук. –2018. –№ 14. − С. 144-149.

61.           Черненко В.А. Финансовое состояние российских компаний: проверка на выживаемость /В.А.Черненко, Н.Ю. Шведова // ЭВ.– 2018. –№2 (13).– С. 58-64

62.           Шадрина Г. В. Управленческий и финансовый анализ : учебник и практикум для вузов / Г. В. Шадрина. – Москва : Издательство Юрайт, 2021. – 316 с.

63.           Шардан С.К. Экономическая оценка ключевых показателей деятельности предприятия/С.К.Шардан, Р.М.Никаева  // Вестник Академии знаний.– 2021.– №2 (43). –С.284-291

64.           Шеремет А. Д. Методика финансового анализа деятельности коммерческих организаций : практическое пособие / А.Д. Шеремет, Е.В. Негашев. – 2-е изд., перераб. и доп. – Москва : ИНФРА-М, 2021. – 208 с.

65.           Чудайкина Т.Н. Способы улучшения финансового состояния предприятия/Т.Н.Чудайкина, Т.А.Мартынова  // Аллея науки.– 2018.– № 4.– С. 81-84.

66.           Эмиралиева Е.Р. Необходимость оценки финансового состояния организации/Е.Р. Эмиралиева А.В.Захарян // Вектор экономики. 2018.–№ 10.– С. 81.

67.           Яцун П.А. Инновационные методы оценки финансового состояния предприятия/П.А. Яцун // E-Scio.–2020.– №1 (40). С.144-158

68  Vodyanik, F. V. Investment risks in the stock market / F. V. Vodyanik, E. S. Novopashina // Modern problems of economic development in Russia and China: Materials of the International scientific-practical conference dedicated to the 20th anniversary ofthe Faculty of Economics of AmSU, Blagoveshchensk, November 26-27, 2020 / Edited by O.A. Tsepeleva. - Blagoveshchensk:Amur State University, 2021. - S. 207-212.

69     . Dikareva, I. A. On the issue of the development of the securities market / I. A. Dikareva, V. A. Vashchuk // Modern socioeconomic processes: problems, patterns, prospects: collection of articles of the III International Scientific and Practical Conference: in 2 parts, Penza, November 20, 2017. - Penza: "Science and Education" (IP Gulyaev G.Yu.), 2017. - pp. 137-139.

70.   Finance, money circulation and credit: a textbook for preparation for the candidate exam of graduate students / L. Yu. Piterskaya, LK Ulybina, TP Nosova [and others]. - Krasnodar: Federal State Budgetary Institution "Russian Energy Agency" of the Ministry of Energy of Russia Krasnodar TsSTI - branch of the Federal State Budgetary Institution "REA" of the Ministry of Energy of Russia, 2018. - 203 p.