Управление финансовыми рисками (тест с ответами Синергия)

76 вопросов с ответами

Последний раз тест был сдан на 80 баллов из 100 "Хорошо".

Год сдачи -2017-2021.

После покупки Вы получите файл с ответами на вопросы которые указаны ниже:

***(Если нужна помощь с другими предметами или сдачей тестов онлайн, пишите в личные сообщения)

1. К основным способам управления кредитным риском относят …

*страхование

*диверсификацию портфеля

*хеджирование

*сертификацию

2. Неверно, что … относится к методам оптимизации дефицитного денежного потока

*увеличение размера скидок за наличный расчет

*частичная или полная предоплата за произведенную продукцию

*ускорение инкассации дебиторской задолженности

*досрочное погашение долгосрочных кредитов

3. Неверно, что … относится к методам оптимизации избыточного денежного потока

*использование современных форм рефинансирования дебиторской задолженности

*ускорение периода разработки и реализации инвестиционных проектов

*формирование портфеля финансовых инвестиций

*диверсификация операционной деятельности

4. Концепция временной стоимости денег предполагает, что …

*денежные средства рекомендуется вкладывать только под ставку сложного процента

*стоимость денежной единицы, имеющейся сегодня, не равноценна стоимости денежной единицы, ожидающейся через некоторое время в будущем

*не существует бесплатных источников финансирования

*получение дохода чаще всего сопряжено с риском

5. Возможность потерь вследствие использования неадекватных математических моделей называют …

*маловероятным риском

*модельным риском

*риском ликвидности

*бухгалтерским риском

6. Изменение кредитоспособности заемщика или кредитного финансового инструмента, наступление которого характеризуется четко определенными условиями, называется …

*дефолт

*кредитное событие

*банкротство

*неплатежеспособность

7. В состав внутреннего кредитного риска входит риск...

*контрагента

*концентрации портфеля

*невыплаты основной суммы долга и процентов по нему

*обеспечения кредита

8. Сопоставляя кредитные рейтинги таких стран, как Россия, Молдавия, Армения и Казахстан, можно утверждать, что самый высокий кредитный рейтинг имеет...

*Россия

*Молдавия

*Армения

*Казахстан

9. Катастрофический финансовый риск это ,,,

*риск потери имущества в результате противоправных действий третьих лиц

*риск потери имущества в результате стихийных бедствий

*риск, потери от которого не могут быть возмещены без признания предприятия банкротом

10. При определении величины лимита на контрагента предприятие в первую очередь должно руководствоваться ...

*величиной собственного капитала контрагента

*показателями ликвидности контрагента

*размером баланса контрагента

*деловой репутацией контрагента

*присвоенными контрагенту рейтингами

11. Соглашение, по которому покупатель периодически выплачивает фиксированную премию продавцу обмен на принятие им кредитного риска, называется ...

*форвард на кредитный спред

*своп на совокупный доход

*валютный своп

*кредитный своп

12. Изменение зависимости стоимости финансового инструмента от процентной ставки называют...

*риска

*профилем

*степенью

*вероятностью

*доходностью

13. К основным способам снижения уровня финансовых рисков можно отнести ...

*перераспределение

*удаление

*хеджирование 

*резервирование

14. Объектом управления в рамках корпоративного риск-менеджмента выступает …

*риск отдельной финансовой операции

*совокупный риск банкротства

*портфельный риск

*денежный поток

15. К методам управления рисками относится …

*саморегулирование

*самострахование

*самофинансирование

*самоокупаемость

16. Под премией за риск понимается …

*прирост стоимости актива плюс промежуточные выплаты

*чистая прибыль

*разность доходности актива, которому присущ риск, и доходности безрисковых вложений

*окончательная стоимость проекта

17. Хеджирование форвардным контрактом - это …

*распределение средств по различным инвестиционным инструментам

*соглашение об обмене товара в будущем по заранее оговоренной цене

*оценка рискованности вложения

*создание резервных фондов на покрытие убытков, связанных с возможными финансовыми потерями

18. Операционный риск - это риск убытков вследствие …

*сбоев оборудования

*неверного построения бизнес-процессов

*изменения курсов валют

*форс-мажорных обстоятельств

19. Коэффициент бета показывает …

*изменение стоимости финансового инструмента при изменении процентной ставки

*изменение стоимости финансового инструмента при изменении срока

*переоценку рынком систематического риска для актива

*чувствительность риска акции по отношению к риску всего рынка

20. Механизм минимизации рисков, направленный на использование в финансовой деятельности организации производных финансовых инструментов, -это  …

*страхование

*диверсификация

*лимитирование

*хеджирование

21. Рынок считается ликвидным, когда …

*на нем могут совершаться сделки большого объема без существенного влияния на рыночную среду

*на нем совершаются сделки только с производными финансовыми инструментами

*на нем обращаются только долгосрочные акции и облигации

*наблюдается средняя волатильность

22. К производным ценным бумагам относятся …

*векселя

*акции

*опционы

*облигации

23. Разность между лучшими котировками на покупку и продажу на рынке - это …

*наблюдаемый спред

*ценовой спред

*эффективный спред

*дюрация

24. Кредитный риск - это …

*снижение эффективности деятельности организации, в частности повышение уровня ее расходов и снижением уровня доходов

*риск, связанный с изменением процентной ставки по кредиту

*изменение процентной ставки за счет роста или снижения предложения свободных денежных ресурсов

*возможность потерь вследствие невыполнения контрагентом своих обязательств

25. В состав рыночного риска можно включить ...

*риск балансовой ликвидности

*фондовый риск

*процентный риск

*кредитный

26. Метод Монте-Карло ...

*основам на предположении о стационарности поведения рыночных цен в ближайшем будущем

*основам на моделировании случайных процессов с заданными характеристиками

*основам на посылке о нормальном законе распределения логарифмических доходностей факторов рыночного риска

27. К основным способам управления кредитным риском относят...

*хеджирование

*страхование

*сертификацию

*диверсификацию портфеля

28. Метод RAROC заключается ...

*в оценке устойчивости портфеля активов предприятия

*в оценке финансового риска и потребности в капитале на уровне отдельных направлений и предприятия в целом

*в снижении степени воздействия риска на отдельную финансовую операцию

*в обеспечении предприятия капиталом на уровне, достаточном для покрытия непредвиденных потерь

29. Диверсификация - это ...

*создание фондов внутри организации на случай возникновения возможных финансовых потерь

*процесс распределения средств по различным инвестиционным инструментам

*процесс замены инструментов с падающей доходностью на инструменты с растущей доходностью

*процесс подбора ценных бумаг, имеющих положительную корреляцию

30. Экономически добавленная стоимость представляет собой ...

*стоимость капитала

*величину прибыли, полученную после налогообложения

*величину прибыли, полученную сверх требуемого дохода на привлеченный капитал

*стоимость, при которой учитываются только явные издержки

31. Глубина рынка показывает...

*время, за которое устраняется дисбаланс между спросом и предложением

*как далеко отклоняется цена реальной сделки от средней рыночной цены

*разность между ценами предложения и спроса

*активность участников, объем торгов, оборот

32. Операционный риск...

*оказывает слияние только на риск ликвидности;

*оказывает влияние только на рыночный риск;

*не влияет ни на рыночный риск, ни на риск ликвидности

*оказывает влияние и на рыночный риск, и на риск ликвидности;

33. К производным кредитным инструментам не относится ...

*кредитная нота

*форвардный контракт

*договор страхования

34. Особенностью фьючерсного контракта является ...

*торговля на биржах

*хеджирование не всех видов товаров

*заключение контрактов только на изменение курсов валют

*меньшая степень ликвидности по сравнению с форвардным контрактом

35. К операционным рискам не относятся ...

*риск ликвидности

*физический риск

*фондовый риск

*риск персонала

36. Концепция компромисса между риском исходит из того, что …

*чем выше доходность, тем выше риск

*чем выше доходность, тем ниже риск

*чем ниже доходность, тем выше риск

*получение дохода не сопряжено с риском

37. Допустимый уровень риска характеризуется потерей …

*части или всей прибыли предприятия

*стоимости активов

*вложенных инвестиций

*ликвидности баланса

38. Стресс-тестирование –

*оценку ликвидности активов предприятия вероятностную оценку степени риска

*финансовой системы предприятия в целом оценку устойчивости портфеля

*финансовых активов

*к макроэкономическим изменениям

39. Тип срочной сделки, когда две стороны обмениваются своими последовательными платежами с определенными интервалами и в рамках установленного периода времени, называют...

*диверсификацией

*свопом

*опционом

*лимитированием

40. Сопоставляя кредитные рейтинги C, CCC, A и AAA, можно утверждать, что самым высоким из них является рейтинг …

*CCC

*C

*AAA

*A

41. К отличительным особенностям портфеля финансовых инвестиций, по сравнению с портфелем реальных инвестиций, относится более …

*низкая ликвидность

*высокий динамизм мониторинга портфеля

*высокая оперативность принятия решений в процессе управления портфелем

42. Выплата купона по облигации … риск портфеля облигаций

*снижает

*увеличивает

*не меняет

43. Если норма распределения прибыли на дивиденды равна 0,6, то доля реинвестируемой прибыли равна …

*0,3

*0,5

*0,6

*0,4

44. Неверно, что подразделение, ответственное за управление рисками организации, может …

*определять политику организации в области управления рисками

*проводить операции, направленные на снижение риска (хеджирование)

*оперативно (до собрания коллегиальных органов) закрывать лимиты на контрагентов

*оценивать финансовый результат деятельности подразделений

45. Приобретение опциона на покупку акций …

*обязывает покупателя купить акции при наступлении срока по существующей рыночной цене

*обязывает покупателя купить акции по цене, указанной в опционе

*не накладывает на покупателя опциона жестких обязательств

*обязывает покупателя совершить действия, направленные на продажу опциона а случае отказа от сделки

46. Финансовый риск – это …

*риск снижения прибыли

*риск, связанный с движением финансовых ресурсов

*риск, связанный с неуплатой налогов

*риск банкротства

47. Диверсификация портфеля – это …

*процесс распределения средств по различным инвестиционным инструментам

*процесс замены инструментов с падающей доходностью на инструменты с растущей доходностью

*процесс подбора ценных бумаг, имеющих положительную корреляцию

*создание фондов внутри организации на случай возникновения возможных финансовых потерь

48. Дисконтирование денежных средств – это процесс …

*приведения будущей стоимости денег к их настоящей (текущей) стоимости

*приведения настоящей (текущей) стоимости денег к их будущей стоимости

*оценки эффективности инвестиционного проекта

*расчета расходов на осуществление проекта

49. Избежание риска для инвестора означает …

*создание страховых фондов на случай наступления неблагоприятных ситуаций

*участие в операциях, степень риска которых не превышает принятых на предприятии допустимых норм

*процесс распределения капитала в активы с различной степенью риска

*уклонение от мероприятия, связанного с риском

50. В случае возникновения кризисной ситуации корреляция кредитных рисков, как правило, …

*уменьшается

*увеличивается

*остается неизменной

51. К внутренним финансовым рискам организации относят …

*процентный риск

*кредитный риск

*налоговый риск

*риск снижения рентабельности

52. Неверно, что к внутренним финансовым рискам предприятия относят …

*процентный риск

*риск ликвидности баланса

*операционный риск

*риск снижения рентабельности

53. Стоимостная оценка риска может быть проведена на основе …

*среднеквадратического отклонения дохода

*коэффициента вариации

*определения максимальной суммы, которую можно потерять

*определения средней величины убытков за период

54. При покупке такого вида дериватива, как …, покупатель и продавец могут отказаться от его исполнения

*акция

*фьючерс

*опцион

*форвардный контракт

55. Рост средневзвешенной стоимости капитала …

*при прочих равных условиях приводит к росту стоимости фирмы

*при прочих равных условиях приводит к снижению стоимости фирмы

*не влияет на стоимость фирмы

56. Соотношение между ожидаемой величиной (FV) и соответствующей дисконтированной стоимостью (РV): …

*FV > PV

*FV ≥ PV

*FV < РV

*FV ≤ РV

57. Наращение денежных средств - это процесс ...

*приведения будущей стоимости денег к их настоящей (текущей) стоимости

*приведения настоящей (текущей) стоимости денег к их будущей стоимости

*оценки эффективности инвестиционного проекта

*расчета расходов на осуществление проекта

58. … рассчитывается как отношение рыночной цены акции к доходу на акцию

* Ценность акции

*Дивидендная доходность

*Дивидендный выход

*Доход на акцию

59. … – это отношение чистой приведенной стоимости притоков денежных средств, образовавшихся в результате реализации инвестиционного проекта, к сумме первоначальных затрат

*Внутренняя норма прибыли

*Модифицированная норма прибыли

*Коэффициент эффективности инвестиций

*Индекс рентабельности инвестиций

60. Катастрофический риск – это риск, при наступлении которого предприятие …

*теряет все свои оборотные активы

*теряет весь собственный и большую часть заемного капитала

*может покрыть убыток только за счет закрытия предприятия и продажи своего имущества с целью погашения долгов

61. Проект … при положительном значении чистой приведенной стоимости (NPV)

*является прибыльным

*является убыточным

*не является ни прибыльным, ни убыточным

62. Метод чистой приведенной стоимости используется для ...

*оценки фондоотдачи

*­оценки эффективности инвестиционных проектов

*прогнозирования возможного банкротства организации

*анализа оборачиваемости собственного капитала

63. К критериям выхода из инвестиционного проекта можно отнести …

*снижение чистой приведенной стоимости и внутренней нормы прибыли проекта

*сокращение срока окупаемости

*возрастание продолжительности инвестиционного цикла до начала эксплуатации объекта

64. Использование Z-модели Альтмана является наиболее эффективным для оценки …

*риска операции коммерческого кредитования

*кредитоспособности заемщика

*риска портфеля коммерческих кредитов

65. Сценарный анализ – это анализ риска, при котором …

*результат наиболее вероятного варианта сравнивается с наиболее и наименее благоприятными вариантами

*результат наиболее вероятного варианта сравнивается с множеством случайно выбранных вариантов

*принятие решения можно структурировать, разбив сценарий на несколько этапов

66. Критический риск – это риск, при наступлении которого предприятие может потерять часть …

*стоимости внеоборотных активов

*стоимости оборотных активов

*себестоимости производимых товаров и услуг

*заемного капитала

67. … – это расширение сферы деятельности фирмы на различных направлениях для минимизации рисков

*Сертификация

*Унификация

* Диверсификация

*Стратификация

68. Неверно, что … относится к методам управления рисками

*хеджирование

*сертификация

*диверсификация

*самострахование

69. В соответствии с российским законодательством …

*облигации закрепляют право владельца на получение номинальной стоимости облигации

*облигации закрепляют право владельца на получение номинальной стоимости облигации или иного имущественного эквивалента

*номинал выпущенных облигаций не должен превышать размер уставного капитала либо величину обеспечения, предоставленного третьими лицами

*номинал выпущенных облигаций не должен превышать размер уставного капитала либо величину гарантий, предоставленных третьими лицами

70. Рост доли дебиторской задолженности в балансе предприятия является …

*позитивным фактором, т.к. рост данной статьи говорит об общем увеличении оборотных активов – увеличении объемов деятельности предприятия

*негативным фактором, т.к. рост данной статьи говорит о возможных проблемах с оплатой товаров и услуг, выводе средств из производственного процесса

*фактором, не позволяющим сделать значимое суждение об изменени

71. В структуре риска ликвидности выделяют … составляющие

*количественную и качественную

*количественные и динамические

*качественные и детерминированные

*качественные и динамические

72. Коммуникация риска – это …

*сбор информации о риске с последующим обсуждением с заинтересованными сторонами

*передача информации о риске компетентным инстанциям

*составление отчетности по рискам установленной формы

73. Дивидендная доходность акции рассчитывается как

*1

*2

*3

*4

74. Худшим рейтингом для инвестиционного вложения считается в западной практике рейтинг …

*BBB

*CCC

*AA

*B

*С

75. Закрытая валютная позиция - это ...

*равная нулю разница между стоимостью активов и пассивов, номинированных в иностранной валюте

*равная нулю разница между суммой выставленных счетов на оплату и полученных платежей

*нулевая задолженность по всем валютным обязательствам предприятия

76. Главная цель интегрированного риск-менеджмента заключается …

*в создании комплекса мероприятий, направленных на формирование капитала, денежных доходов и различных фондов организации

*в уменьшении степени риска

*в максимизации прибыли предприятия

*в нахождении оптимального соотношения между риском и доходностью